产业逻辑仍强，组合动作已经分化。

AI驱动的HBM、服务器DRAM和企业级SSD需求继续强化存储公司的基本面，但多数证券已经经历大幅重估。当前决策重点不是判断“存储周期是否结束”，而是区分公司论点、证券风险收益和具体仓位动作。

这张看板不要求使用Excel。你只需填写每只标的的仓位比例和平均成本，浏览器会自动保存，并实时计算组合存储敞口和单只持仓盈亏。

10跟踪标的

3持有核心

5需重估或等待

2杠杆产品限制仓位

01 · PORTFOLIO MONITOR

持仓面板

黄色输入框已经被网页化。输入仓位比例和平均成本后会自动保存在当前设备，不需要点击保存，也不会上传到服务器。

02 · ACTION RULES

选择标的后，只看三件事。股价下跌本身不构成加仓理由，必须同时满足经营数据、预期和安全边际。

03 · CATALYST CALENDAR

财报和月度数据公布后，重新判断公司论点、证券准备度和仓位动作。价格波动不单独改变投资论点。

04 · HOW TO USE

先看红、黄、绿状态和“当前动作”。没有催化剂或阈值变化时，不需要每天反复判断。

确认是否达到加仓条件，是否触发减仓条件，是否出现证伪信号。三条规则比短期情绪更重要。

财报公布后更新收入、毛利率、HBM、企业级SSD、库存和现金流，再调整状态与动作。

最简使用法：平时只看“持仓面板”和“催化剂”；准备交易时再打开“动作纪律”。

05 · DECISION BOUNDARY

当前数据缺口：尚未录入你的真实仓位、平均成本、税务批次、基准权重和完整估值模型。因此页面可以给出“持有、减仓、等待证明”的方向，但在录入仓位前不会替你生成精确的买卖数量。

所有阈值均标记为待Kerwin确认的监测草案，不是自动交易指令。公司基本面强化，也可能同时意味着证券层面的风险收益变差；网页将这两层判断分开呈现。